<<
>>

14.1. Предмет, содержание экономического анализа, его цели и задачи

Анализ финансово-хозяйственной деятельности хозяйствующих субъектов - это изучение работы корпорации, акционерных обществ, компаний, фирм на основе данных бухгалтерского учета и отчетности, а также других источников информации.

Основные задачи анализа финансово-хозяйственной деятель-ности, во-первых, контроль выполнения плана по количественным и качественным показателям, во-вторых выяснение причин отклонения от плановых заданий и изменения показателей по сравнению с уровнем, достигнутым в прошлые периоды (годы, кварталы, месяцы) и, в-третьих, определение и выявление возможностей дальнейшего развития и улучшения деятельности хозяйствующих субъектов путем мобилизации неисполь-зованных резервов.

Бухгалтерский учет отражает в своих регистрах и периодической отчетности все стороны деятельности хозяйствующих субъектов: производственные, операции, расчеты с

поставщиками и покупателями, платежи в бюджет, расчеты с коммерческими банками за полученные кредиты, расчеты с рабочими и служащими, расчеты с другими дебиторами и кредиторами и т.д.

Такой разносторонний характер учета позволяет использовать его для глубокого изучения всех положительных моментов в работе и недостатков, а также недочетов в экономике предприятия и своевременно принять меры по ним и реагировать. Как правило, деятельность любого предприятия протекает под влиянием ряда внутрихозяйственных и внешних условий. Степень их влияния раскрывается в процессе проведенного анализа и получает определенное количественное выражение, как правило, в стоимостном, а иногда в ральном выражении. Всестороннее раскрытие и изменение хозяйственных связей предприятия становится возможным благодаря грамотно проведенному анализу его финансово-хозяйственной деятельности. Этому способствует также взаимная увязка показателей различных видов учета - бухгалтерского, статистического и оперативного.
Данные отдельных видов учета, как и другие сведения, рассматриваются при анализе не изолированно, а в определенном взаимном сочетании. Такое комплексное использование источников для анализа обеспечивает правильное изучение финансового состояния предприятия.

Методические программы анализа разнообразны. Среди них особенно распространен так называемый прием цепных подставок. Он состоит в последовательном рассмотрении каждого влияющего на финансово-хозяйственную деятельность фактора, взятого в отдельности, как переменного, исходя из предположения, что другие факторы остаются постоянными. Такой способ создает возможность раскрыть и измерить степень влияния важнейших факторов, под действием которых протекала в последующем периоде работа предприятия. Существенную роль в анализе финансово-хозяйственной деятельности корпорации играет балансовый метод. Он не только дает возможность сопоставить финансовые ресурсы предприятия и источники их образования для оценки правильности взаимоотношений между ними, но и позволяет судить о согласованности производственной и финансовой деятельности предприятия. В анализе финан-сово-хозяйственной деятельности применяется также метод сравнения. Проверка выполнения плана вызывает необходимость сопоставления плановых и отчетных показателей. При характеристике динамики и темпов развития предприятия используется, как база для сравнения, учетные сведения за прежнее время (месяц, квартал, год или ряд лет). Сравнение показателей анализируемого периода возможно не только с планом и с данными предшествующих периодов, но и с аналогичными показателями других предприятий. Это также позволяет выявить возможности улучшения работы предприятия.

Важнейшим источником данных для анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия служит отчетность пе-риодическая и годовая. Она содержит обобщенные сведения, характеризующие деятельность предприятия за весь изучаемый период.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности корпорации обычно охватывает широкий круг вопросов.

Так, например, в первую очередь анализу подвергаются такие вопросы, как выполнение производства продукции, ее себестоимость, реализация продукции и рентабельность, финансовое состояние предприятия и т.д.

При анализе финансово-хозяйственной деятельности предприятия выясняется выполнение плана выпуска товарной продукции по объему, ассортименту и качеству, какие изменения произошли по сравнению с предыдущим периодом, обеспечена ли ритмичность производственного процесса, как повлияли на размеры затрат расходы на содержание и ремонт оборудования, машин, инструментов, стоимость израсходованных сырья и материалов, накладные расходы и т.д.

Для контроля за выполнением предприятием его обязательств перед бюджетом большое значение имеет анализ реализации продукции, рентабельность и его финансовое состояние. Особое вни-мание уделяется обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами, правильности и своевременности использования банковских кредитов и целевых ассигнований, составу, соотношению и срокам образования дебиторской и кредиторской задолженности и платежеспособности предприятия.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия необходим в работе финансовых и банковских органов, особенно нало- говикам. Активное участие в анализе позволяет им использовать его результаты при составлении государственного бюджета. Финансисты контролируют посредствам анализа осуществление правильности начисления и своевременности внесения платежей в бюджет, выявлению резервов повышения рентабельности и увеличения денежных накоплений, ускорению оборачиваемости оборотных средств. Анализируя поступление налога на добавленную стоимость, они выясняют причины недовнесений в бюджет. Поскольку отчисления в бюджет от прибыли (дохода) зависит главным образом от ее размеров, выясняется, как повлияли на размер прибыли (дохода) факторы, от которых она зависит, а также правильно ли определены размеры отчислений, соблюдается ли платежная дисциплина, т.е. перечислены ли платежи своевременно и полностью в бюджет и т.

д. Определяя сумму платежей в бюджет от фактической прибыли (дохода), одновременно проверяется правильность распределения прибыли (дохода) в соответствующие фонды и др. Заключения о результатах анализа финансово- хозяйственной деятельности предприятия излагаются в различной форме в зависимости от их назначения. Они могут принимать форму пояснительной записки к годовому отчету, доклады руководителя предприятия и т. д.

Теория и практика анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия совершенствуются. Наше внимание в даль-нейшем будет сосредоточено на факторах финансового порядка, сводящегося в основном к вопросу о прибыли (доходе). На практике применяются два вида анализа: внешний и внутрихозяйственный.

Годовая и квартальная отчетность является единственным источником внешнего финансового анализа.

Методика финансового анализа включает три взаимосвязанных части:

1) анализ финансовых результатов деятельности предприятия;

анализ финансового состояния предприятия;

анализ эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Основной целью финансового анализа является получение ключевых информативных параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия.

Такая цель достигается в результате решения определенных взаимосвязанных наборов аналитических задач. Эта задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом органи-зационных, информационных, технических и методических возможностей проведения такого анализа.

Основными функциями финансового анализа являются:

объективная оценка финансового состояния объекта анали-за;

подготовка и обоснование принимаемых решений в области финансов;

выявление факторов и причин достигнутого состояния;

выявление и мобилизация резервов улучшения финансового состояния и повышения эффективности всей хозяйственной деятельности.

Итак, в системе финансового менеджмента и аудита финансовый анализ представляет собой один из наиболее существенных элементов. Практически все пользователи данных бухгалтерского учета и финансовых отчетов в той или иной степени используют методы финансового анализа для принятия решений.

Таким образом, финансовый анализ является частью общего, полного анализа хозяйственной деятельности, который состоит из двух тесно взаимосвязанных разделов:

финансовый анализ;

управленческий анализ.

Такое разделение связано с выделением бухгалтерского учета на финансовый учет и управленческий учет.

Финансовый анализ имеет свои особенности при проведении внешнего анализа, такие как:

множественность субъектов анализа, пользователей информации о деятельности предприятия;

разнообразие целей и интересов субъектов анализа;

наличие типовых методик, стандартов учета и отчетности;

ориентация анализа только на публичную, внешнюю отчетность предприятия;

ограничение задач анализа как следствие предыдущего фактора;

максимальная открытость результатов анализа для пользователей информации о деятельности предприятия.

Причем основным содержанием внешнего финансового анализа являются:

анализ абсолютных показателей прибыли (доходности);

анализ относительных показателей рентабельности;

анализ финансового состояния;

анализ финансовой устойчивости;

анализ ликвидности баланса;

анализ платежеспособности предприятия;

анализ эффективности использования собственного и привлеченного капитала;

экономическая диагностика финансового состояния предприятия и рейтинговая оценка элементов.

Финансовый анализ тесно взаимосвязан с управленческим анализом в части обоснованности бизнес-планов, при контроле за их реализацией в системе маркетинга, т.е. при управлении производством и реализацией продукции, работ и услуг, ориентированной на рынок.

Управленческий анализ имеет свои особенности:

ориентация результатов анализа на цели и интересы руководства предприятия;

использование всех источников информации для анализа;

отсутствие регламентации анализа со стороны государственных органов;

комплексность анализа, изучение всех сторон деятельности предприятия;

интеграция учета, анализа, планирования и принятия решений;

максимальная закрытость результатов анализа в целях сохранения коммерческой тайны.

Независимо в какой сфере осуществляется (тор

говля, сервис, производство) конечная цель не меняется. Решения по нему сводятся к следующим основным направлениям, это:

решения по вложению капиталов (ресурсов);

операции, проводимые с помощью этих ресурсов;

определение финансовой структуры бизнеса. Современное и качественное обоснование этих направлений

финансовых решений является содержанием финансового и управленческого анализа, рассматриваемого как единое целое, независимо от того, внешний он или внутренний.

Основное содержание внутрихозяйственного финансового анализа приводится ниже.

Такой анализ дает возможность дополнить другие аспекты, имеющие для оптимизации управления, такими как,

имущественное состояние предприятия;

степень предпринимательского риска (возможность погашения обязательств перед третьими лицами);

достаточность капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций;

потребность в дополнительных источниках финансирования;

способность к наращиванию капитала;

рациональность использования заемных средств;

эффективность деятельности компании.

При этом руководствуются следующими принципами проведения анализа:

оценка данных невозможна без их сравнения;

недостоверные данные - недостоверные результаты;

учитываются взаимосвязи;

делаются выводы, принимаются решения.

Анализ проводится следующими этапами:

сбор и подготовка исходной информации (финансовые отчеты, аналитические справки, статистическая информация);

аналитическая обработка (расчет необходимых показателей);

интерпретация результатов;

выводы результатов.

Анализируется структура активов, для чего необходимо определить соотношение и изменение статей:

денежных средств;

дебиторской задолженности;

за товары и услуги;

по авансам выданным;

по прочим дебиторам.

Запасов:

сырья и материалов;

незавершенного производства;

готовой продукции.

Вне оборотных активов (постоянных):

основных средств;

нематериальных активов;

прочих вне оборотных активов.

<< | >>
Источник: К.К.Жуйриков, С.Р.Раимов. Корпоративные финансы. 2004

Еще по теме 14.1. Предмет, содержание экономического анализа, его цели и задачи:

  1. ОБЪЕКТЫ, МЕТОДЫ И ЗАДАЧИ УПРАВЛЕНЧЕСКОГО АНАЛИЗА, ЕГО МЕСТО В СИСТЕМЕ ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
  2. 5. ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ АНАЛИЗА ЛОГИСТИЧЕСКИХ СИСТЕМ
  3. Тема 8. ПРЕДМЕТ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ТЕОРИИ. МЕТОДЫ ИССЛЕДОВАНИЯ И АНАЛИЗА ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПРОЦЕССОВ
  4. Цели и задачи курса.Его место в учебном процессе
  5. 1.1. Экономическое содержание налогов, его эволюция
  6. 10.1. Сущность, задачи, объекты, предмет и полномочия прокурора за исполнением законов администрациями органов и учреждений, исполняющих наказание и применяющих назначенные судом меры принудительного характера, и администрациями мест содержания задержанных и заключенных под стражу
  7. 1.5 Теория экономического анализа. Информационная база экономического анализа
  8. 1.1. Цели и задачи
  9. Цели и задачи бизнес-плана
  10. 1. ПОНЯТИЕ, ПРЕДМЕТ И ЗАДАЧИ КРИМИНАЛИСТИКИ
  11. 4.2. Цели и задачи уголовно-исполнительного законодательства